Soru 1 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
Belirli yatırımcılara tahsis edilmiş fonlarda, tek bir şirketin ihraç ettiği para ve sermaye piyasası araçlarının toplam değeri için getirilen azami sınırlama hangisidir?
- A)Tek bir şirket için azami %15 olmak üzere fon toplam değerinin %25'ini aşamaz.
- B)Tek bir şirket için azami %10 olmak üzere fon toplam değerinin %30'unu aşamaz.
- C)Tek bir şirket için azami %5 olmak üzere fon toplam değerinin %15'ini aşamaz.
- D)Tek bir şirket için azami %5 olmak üzere fon toplam değerinin %20'sini aşamaz.
- E)Tek bir şirket için azami %5 olmak üzere fon toplam değerinin %25'ini aşamaz.
Çözümü göster — doğru cevap E
Metin, tek bir şirket sınırlamasını %5 ve fon toplam değeri sınırlamasını %25 olarak belirlemiştir; diğer seçenekler metinle uyuşmamaktadır.
Dayanak: “Katılma payı yatırımcısı olarak tanımlanmış şirketlerin ihraç ettikleri para ve sermaye piyasası araçlarının toplam değeri, tek bir şirket için azami %5 olmak üzere, fon toplam değerinin %25'ini aşamaz.”
Soru 2 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
Unvanında 'Endeks' ibaresi yer alan fonlarda, baz alınan endekse dahil olan varlıklar için geçerli olan %10'luk sınırlamanın durumu nasıldır?
- A)Söz konusu varlıkların baz alınan endekse dahil olması halinde %20'ye yükseltilir.
- B)Söz konusu varlıkların baz alınan endekse dahil olması halinde %15'e çıkarılır.
- C)Söz konusu varlıkların baz alınan endekse dahil olması halinde uygulanmaz.
- D)Söz konusu varlıkların baz alınan endekse dahil olması halinde %10 olarak kalır.
- E)Söz konusu varlıkların baz alınan endekse dahil olması halinde %5'e düşürülür.
Çözümü göster — doğru cevap C
Metin açıkça, endekse dahil olan varlıklar için %10'luk sınırlamanın uygulanmayacağını belirtmektedir; diğer senaryolar metinde yer almamaktadır.
Dayanak: “Unvanında 'Endeks' ibaresi yer alan fonlarda, 'Fon Portföyüne Alınacak Varlıklar ve İhraççılarına İlişkin Sınırlamalar' başlıklı bölümün birinci ve üçüncü bentlerinde yer alan sınırlamalar ile aynı bölümün ikinci bendinde yer alan %10'luk sınırlama, söz konusu varlıkların baz alınan endekse dahil olması halinde uygulanmaz.”
Soru 3 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
Girişim sermayesi yatırımlarının değerinin tespitine ilişkin olarak, yatırım miktarı 50 milyon Türk Lirasından fazla olan fonlarda değerleme raporu hangi hesap dönemlerinde zorunludur?
- A)Yatırım yapılmasını takip eden her üçüncü hesap dönemi sonunda
- B)Yatırım yapılmasını takip eden her ikinci hesap dönemi sonunda
- C)Yatırım komitesi tarafından hazırlanan raporla her yıl
- D)Sadece fon süresi dolmadan iadesinin yapıldığı durumlarda
- E)Yatırım yapılmasını takip eden her hesap dönemi sonunda
Çözümü göster — doğru cevap E
Metinde, 50 milyon TL üzeri yatırımlar için değerleme raporu her hesap dönemi sonunda hazırlanması gerektiği açıkça belirtilmiştir.
Dayanak: “50 milyon Türk Lirasından fazla olması halinde yatırım yapılmasını takip eden her hesap dönemi sonunda Kurulca uygun görülen değerleme kuruluşları tarafından hazırlanan değerleme raporu ile yapılması zorunludur.”
Soru 4 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
Girişim sermayesi yatırımlarının değerlemesine dayanak teşkil eden bilgi ve belgeler ne kadar süreyle saklanmalıdır?
- A)Fon süresi dolunca derhal ilgili girişim şirketine devredilmek üzere
- B)Yatırım yapılmasını takip eden her üçüncü hesap dönemi sonunda imha edilmek üzere
- C)Sadece fonun faaliyet gösterdiği süre boyunca fon yöneticisi nezdinde
- D)Fon süresi ve bu sürenin bitmesini müteakip beş yıl boyunca kurucu nezdinde
- E)Hesap döneminin bitiminden itibaren en az on yıl boyunca SPK nezdinde
Çözümü göster — doğru cevap D
Metin, ilgili belgelerin fon süresi ve bitiminden sonra beş yıl boyunca kurucu nezdinde saklanmasını zorunlu kılmaktadır.
Dayanak: “Girişim sermayesi yatırımlarının değerlemesine dayanak teşkil eden bilgi ve belgeler fon süresi ve bu sürenin bitmesini müteakip beş yıl boyunca kurucu nezdinde saklanır.”
Soru 5 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
GSYO'ların portföy sınırlamaları kapsamında, tek bir ihraççının ihraç ettiği sermaye piyasası araçlarına yapabilecekleri maksimum yatırım oranı nedir?
- A)Tek bir ihraççının ihraç etmiş olduğu sermaye piyasası araçlarına ortaklık aktif toplamının en fazla %10'u oranında yatırım yapabilirler.
- B)Tek bir ihraççının ihraç etmiş olduğu sermaye piyasası araçlarına ortaklık aktif toplamının en fazla %15'i oranında yatırım yapabilirler.
- C)Tek bir ihraççının ihraç etmiş olduğu sermaye piyasası araçlarına ortaklık aktif toplamının en fazla %51'i oranında yatırım yapabilirler.
- D)Tek bir ihraççının ihraç etmiş olduğu sermaye piyasası araçlarına ortaklık aktif toplamının en az %10'u oranında yatırım yapabilirler.
- E)Tek bir ihraççının ihraç etmiş olduğu sermaye piyasası araçlarına ortaklık aktif toplamının en fazla %25'i oranında yatırım yapabilirler.
Çözümü göster — doğru cevap A
Metin, GSYO'ların tek bir ihraççının sermaye piyasası araçlarına yapabileceği yatırımların ortaklık aktif toplamının en fazla %10'u ile sınırlı olduğunu belirtmektedir.
Dayanak: ““GSYO’ların Faaliyet Kapsamı ve Faaliyetlere İlişkin Sınırlamalar” başlıklı bölümün birinci paragrafının (b) bendi kapsamında yapılan yatırımlarda, tek bir ihraççının ihraç etmiş olduğu sermaye piyasası araçlarına ortaklık aktif toplamının en fazla %10’u oranında yatırım yapabilirler.”
Soru 6 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
GSYO'ların portföy sınırlamaları çerçevesinde, bir girişim şirketi lehine verilen rehin, teminat ve ipoteklerin tutarı ile ilgili aşağıdakilerden hangisi doğrudur?
- A)Bir girişim şirketi lehine verilen ve tesis edilen rehin, teminat ve ipoteklerin tutarı ilgili girişim şirketine yapılan yatırım tutarının %5'ini aşamaz.
- B)Bir girişim şirketi lehine verilen ve tesis edilen rehin, teminat ve ipoteklerin tutarı ilgili girişim şirketine yapılan yatırım tutarının %50'sini aşamaz.
- C)Bir girişim şirketi lehine verilen ve tesis edilen rehin, teminat ve ipoteklerin tutarı ilgili girişim şirketine yapılan yatırım tutarının %10'unu aşamaz.
- D)Bir girişim şirketi lehine verilen ve tesis edilen rehin, teminat ve ipoteklerin tutarı ilgili girişim şirketine yapılan yatırım tutarının %25’ini aşamaz.
- E)Bir girişim şirketi lehine verilen ve tesis edilen rehin, teminat ve ipoteklerin tutarı ilgili girişim şirketine yapılan yatırım tutarının %100'ünü aşamaz.
Çözümü göster — doğru cevap D
Metin, GSYO'ların girişim şirketi lehine verecekleri rehin, teminat ve ipoteklerin tutarının, o şirkete yapılan yatırım tutarının %25'ini geçemeyeceğini açıkça düzenlemiştir.
Dayanak: “Bir girişim şirketi lehine verilen ve tesis edilen rehin, teminat ve ipoteklerin tutarı ilgili girişim şirketine yapılan yatırım tutarının %25’ini aşamaz.”
Soru 7 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
6362 sayılı Kanun uyarınca finansal tablo ve raporların hazırlanması ve sunulmasından kimler sorumludur?
- A)Yönetim kurulu üyeleri finansal tablo ve raporların doğruluğundan sorumlu değildir.
- B)Finansal tablo ve raporların hazırlanmasından sadece ihraççı sorumludur.
- C)Kurulca belirlenen düzenlemelere uygunluk sadece ortaklık yöneticilerine aittir.
- D)Sadece finansal tablo ve raporları hazırlayan ortaklık yöneticileri sorumludur.
- E)İhraççı ile kusurlarına ve durumun gereklerine göre yönetim kurulu üyeleri sorumludur.
Çözümü göster — doğru cevap E
Metin, finansal tablo ve raporların hazırlanması, sunulması, gerçeğe uygunluğu ve doğruluğundan ihraççı ile yönetim kurulu üyelerinin kusurlarına ve durumun gereklerine göre sorumlu olduğunu açıkça belirtmektedir.
Dayanak: “Kanun’un md.14/2 hükmüne göre, finansal tablo ve raporların: a) Kurulca belirlenen düzenlemelere uygun olarak hazırlanmasından, b) sunulmasından, c) gerçeğe uygunluğundan ve ç) doğruluğundan ihraççı ile kusurlarına ve durumun gereklerine göre ihraççının yönetim kurulu üyeleri sorumludur.”
Soru 8 · Geniş Kapsamlı Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Meslek Kuralları
İzahnamenin özet kısmında yer alan bilgiler nedeniyle tazmin sorumluluğunun doğması için hangi durumun gerçekleşmesi gerekir?
- A)İzahnamenin diğer kısımları ile birlikte okunmadan sadece özete bakılarak sorumluluk doğar.
- B)Sadece özete bağlı olarak ilgililere herhangi bir hukuki sorumluluk yüklenemez ve bu durum sorumluluk doğurur.
- C)Özetin izahnamenin diğer kısımları ile birlikte okunduğu takdirde özetin doğru olması durumunda sorumluluk doğar.
- D)Özetin izahnamenin diğer kısımları ile birlikte okunduğu takdirde özetin yanıltıcı, hatalı veya tutarsız olması durumu hariç sorumluluk doğar.
- E)Özetin izahnamenin diğer kısımları ile birlikte okunduğunda yanıltıcı, tutarsız veya hatalı olması halinde sorumluluk doğar.
Çözümü göster — doğru cevap E
Metin, izahname özetinde yer alan bilgilerden kaynaklanan sorumluluğun, özetin diğer kısımlarla birlikte okunduğunda yanıltıcı, tutarsız veya hatalı olması durumunda doğduğunu belirtmektedir.
Dayanak: “Şu halde, izahnamenin özet kısmında yer alan bilgiler, ancak özetin izahnamenin diğer kısımları ile birlikte okunduğunda yanıltıcı, tutarsız veya hatalı olması halinde tazmin sorumluluğu doğurur.”